테슬라 미국 전기차 판매량, 4년 만에 최저치…시장 변화의 신호탄

테슬라가 2025년 미국 시장에서 전기차 판매량이 2021년 이후 최저 수준으로 하락했다. 저가형 신차 출시 등 판매 확대 전략이 이어졌음에도 불구하고, 실적 둔화 폭은 업계의 기존 예상을 넘어서고 있다. 차량 인도 실적 기준으로 보면 테슬라 모델3, 모델Y 등 주력 모델 중심의 수요가 둔화하며, 전기차 시장 성장세가 정점을 지난 사례로 보는 시각이 뚜렷해졌다. 2022~2023년 급성장 이후, 만성적인 수요 한계와 가격 경쟁 악화, 중국 BYD 등 글로벌 경쟁사 공세 속에서 테슬라는 북미 시장 우위도 흔들린 모습이다.

시장 동향을 보면, 가장 큰 요인은 결국 전기차 보급 초기의 ‘혁신 수요’가 포화 단계에 근접한 점이다. 미 에너지정보청(EIA)과 각종 시장조사기관 자료를 종합할 때, 다양한 생활 패턴과 지역 인프라의 편차가 남은 구매층의 진입 장벽으로 작용한다. 실구매자 중 기존 내연기관차에서 전기차로 대거 넘어간 초창기 트렌드가 이제는 완만한 성장 곡선으로 바뀌었다는 분석이다. 이에 따라 대다수 완성차 업체들은 배터리 분야 고비용 구조, 인프라 확충 부담, 보조금 환경의 변화에 직·간접적으로 타격을 받고 있다. 특히, 테슬라의 ‘저가형 모델 선공’이 시장을 다시 끌어올리기에는 소비자 수요의 질적 변화가 우세하다.

기술적 측면에서는 테슬라가 여전히 자율주행 소프트웨어, OTA 업데이트 등에서 경쟁 우위가 있으나, 중국산 신모델과 독일, 일본 등 유럽·아시아 업체의 기술추격이 심화되고 있다. 제조원가 절감, 차세대 배터리 대량생산, 친환경 소재 적용 등이 새로운 경쟁포인트로 부상했으며, 테슬라가 오랫동안 주도하던 ‘혁신 기업’의 지위가 점차 흔들리는 국면이다. 이에 따라 미국 내 제조 경쟁력과 글로벌 공급망 전략에 대한 재조정 필요성이 높아졌다. 실제로 BYD는 미국 수입 전기차 시장에서 가격경쟁력을 확보하며, 기존 자동차 강국들의 정책적 견제에 맞서고 있다.

주목할 또 다른 축은 미국 연방정부의 보조금 정책 변화다. 2022년 인플레이션감축법(IRA) 이후 전기차 보조금 요건이 강화되면서, 미국 내 생산 부품·배터리 사용 비중이 중요한 요건으로 자리잡았다. 테슬라 입장에서는 단기적인 보조금 감소와 원가경쟁력 저하 부담이 이어졌고, 이로 인한 가격조정 효과도 기대에 못 미쳤다. 2025년 하반기 기준 미국 내 전기차 신규 등록 건수도 성장률이 둔화되는 추세다. 현재 테슬라는 가격 인하, 성능 개선, OTA 기반 서비스 확대 등 다양한 전략을 시도 중이나, 시장 침투력 약화와 브랜드 경쟁 심화는 불가피할 전망이다.

세계 시장을 비교해 보면, 중국은 BYD, 샤오펑, 니오 등 토종업체의 급성장과 내수 시장 중심의 지원책에 힘입어 가파른 성장곡선을 그리고 있다. 유럽도 독일, 프랑스, 노르웨이를 중심으로 완성차 업체의 전동화 전략이 속도를 내는 반면, 미국은 충전 인프라 확대, 전력망 보강, 보조금 정책 등에서 공공·민간의 협조가 전략 변수로 작용 중이다. 이 과정에서 미국 전기차 시장의 신규 수요 창출은 ‘혁신’ 중심에서 ‘실효성’과 ‘지속성’으로 무게가 옮겨가고 있다.

특히, 테슬라는 2017년 이후 전기차 시장의 ‘게임 체인저’로 군림해 왔으나, 최근 2년간 시장 성장세 둔화, 경쟁사 동반 성장, 그리고 전통 내연기관차의 하이브리드·플러그인 하이브리드 개발 가속 등 셈법 복잡해진 상황이다. 완성차 산업은 산업 전환기마다 기술혁신 기업의 ‘광풍’과 내성, 그리고 점진적 안정화 과정을 거친다. 2025년의 테슬라 부진은 이런 구조적 전환에 직면한 대표적 신호로 해석 가능하다. 2011년 최초의 모델S 출시 이후 급성장했던 테슬라 역시, 어느 시점에서 외부 환경 변화와 소비자 요구 진화에 따라 성장 한계를 맞을 것이라는 관측이 지속 제기되어 왔다.

한편, 미국 내 산업계, 정책당국, 금융권의 시선도 변하고 있다. 테슬라의 가격 인하·저가 전략이 단기적 점유율 유지는 가능했으나, 중장기적 수익성 악화, 기술 혁신 지속성 약화 등 위험성이 부각됐다. 실제로 테슬라의 최근 분기 당기순이익률과 주식가치도 이러한 우려를 반영해 조정 중이다. GM, 포드 등 전통차 업체들은 하이브리드와 PHEV 라인업 강화에 투자 방향을 일부 선회하며, 테슬라의 과점체제가 상대적으로 약화되는 흐름이 나타났다. 미국 소비층 내에서는 우선 가격 지불의지 하락, 충전 인프라와 안전성 등 실질 성능 요구가 점증 중이다.

결국 전기차 시장의 성장 ‘2막’에서는 기술력만이 아닌 가격, 품질, 서비스, 인프라라는 시장 전반 요소가 뒷받침되어야 한다. 글로벌 전기차 산업은 생산 효율화, 배터리 내재화, 보조금 정책 등 여러 과제 앞에 놓여 있고, 테슬라가 기존 리더십을 유지하려면 제품 전략 전면 수정, 신규 소비층 맞춤형 서비스 개발 등 혁신성이 다시 요구된다. 한국 자동차, 부품·배터리 업계에도 미국·중국 시장의 이런 변화는 중요한 시사점이 될 전망이다.

— 고다인 ([email protected])